デイケア業の市場環境

デイケア業の市場環境を以下のようにまとめます。

介護サービス利用者数の増加:
高齢化の進展により、要介護認定者数は急速に増加しており、2022年9月現在、要介護者数は697万人に達しています。

介護サービスの需要拡大:
高齢者人口の増加により、介護サービスの需要が拡大することが予想されています。特に、訪問看護が急増しており、1年で1,000件以上の増加が見られています。

社会保障給付費の増加と生産年齢人口の減少:
社会保障給付費は増加しており、社会保障を支える生産年齢人口は年々減少しています。2025年以降、生産年齢人口の減少が加速すると予想されており、政府は2040年頃の状況を見据えた社会保障制度の見直しに着手しています。

介護報酬改定の影響:
2024年は介護保険、診療報酬、障がい福祉サービス等の3つの保険制度・報酬が改定される年です。改定の大枠としては地域包括ケアシステムの深化・推進、自立支援・重度化防止に向けた対応、良質な介護サービスの効率的な提供に向けた働きやすい職場づくり、制度の安定性・持続可能性の確保などが含まれます。

介護人材の不足問題:
介護人材の不足は、介護業界にとって深刻な問題です。実際に職員が不足していると感じている事業所は年々増加しており、最新のデータでは6割以上の事業所が人手不足を感じています。

M＆Aの活発化:
人口構造の変化や介護行政の動向、介護現場における人材不足などに対応するため、介護サービス業界ではM＆Aが活発化、多様化しています。

介護保険総費用の増加:
2021年度の介護保険総費用は、前年度比2.3％増の11兆0,291億円でした。サービス別では、介護サービスが同2.3％増の10兆7,494億円、介護予防サービスは3.4％増の2,797億円となり、介護サービスのみで10兆円を突破しています。

デイケア業のM&Aの背景と動向

デイケア業のM&Aの背景と動向は以下の通りです。

背景
– 高齢者人口の増加: 日本のデイケア市場は、高齢者人口の増加に伴い拡大傾向にあります。
– 介護報酬の改定: 介護報酬は3年に1度改定され、改定のタイミングを考慮しながらM&Aの計画を立てることが重要です。
– 人材不足: デイケア業界では人材不足が深刻であり、M&Aを活用して従業員を引き継ぐことで解決策とされています。

動向
– 新規参入企業の増加: 多くの企業がデイケア業界に参入しており、そのためM&Aが活発化しています。
– M&Aによるメリット:
– 施設の拠点費用・労力を軽減できる: M&Aによって既存の施設や土地を引き継ぐことで、施設建設や初期費用を大幅に削減できます。
– 従業員と利用者を引き継げる: M&Aにより、従業員や利用者をそのまま引き継ぐことができ、人材確保や新規開拓の手間を省けます。
– 後継者問題の解決: M&Aによって事業承継が可能となり、後継者問題を解決できます。
– M&A事例:
– LITALICOとnCS: LITALICOがnCSを買収し、完全子会社化しました。LITALICOは介護分野でもサービスを展開しており、事業展開を加速する目的でM&Aを行いました。
– AHCグループとCONFEL・RAISE: AHCグループがCONFELおよびRAISEの全株式を取得し、両社を完全子会社化しました。AHCグループは障害児向けデイサービス事業を展開しており、幅広いサービスの創出を図りました。

今後の展望
– 人材確保の重要性: M&Aを活用して人材確保が重要視されており、事業規模の拡大による人材のスキルの向上やキャリアアップの機会が生まれます。
– デジタル化の推進: M&Aを通じてIT投資によるデジタル化を推進し、経営効率化を実現することが期待されています。

デイケア業のM＆A事例

デイケア業のM&A事例を以下のようにまとめます。

– LITALICOとnCS:
– 2023年1月、LITALICOがnCSを買収し、完全子会社化しました。
– LITALICOは東証プライム上場企業で、障がい者などを対象とする就労支援や学びの場などを提供しています。
– nCSはデイサービスを営む会社で、LITALICOが近年介護分野でもサービスを展開しているため、このM&Aは事業展開を加速させる目的で行われました。

– AHCグループとCONFEL・RAISE:
– 2022年8月、AHCグループがCONFELおよびRAISEの発行済全株式を取得し、両社を完全子会社化しました。
– AHCグループは障害児向けにデイサービス事業を展開しており、このM&Aにより、福祉事業に特化した幅広いサービスの創出を図りました。

– ソラストと日本エルダリーケアサービス:
– 2020年8月、ソラストが日本エルダリーケアサービスの株式を取得し、子会社化しました。
– ソラストは介護や医療領域で事業を展開しており、このM&Aは身体機能の維持向上を重視したサービスをスピーディかつ広範囲に拡充させる狙いがありました。

– アイドマHDとGotoschool:
– 2022年12月、アイドマHDがGotoschoolの第三者割当増資の引き受けを通じた資本・業務の両面における提携を決定しました。
– アイドマHDの狙いは、自社の就労支援領域とGotoschoolの放課後等デイサービス、児童発達支援施設運営領域で培ってきたノウハウを連携させることで、働き手の可能性を高め、企業にとっての人材不足解消策となるソリューションの提供を図ることです。

– LITALICOとウェルモ:
– 2023年4月、LITALICOがウェルモが提供している「unico（ユニコ）」を買収しました。
– LITALICOとunicoが持つ知見やノウハウを融合させることで、利用者の多様なニーズに答えられる高品質なサービスの提供と、エリアの拡大が狙いです。

– アルトがサンライフケアのデイサービス事業を譲受:
– 2022年1月、アルトがサンライフケアのデイサービス事業を譲受しました。
– アルトはデイサービスと居宅支援を中心とする事業を展開しており、このM&Aにより、愛知県のデイサービス事業を拡大しました。

– ポラリスがMACHIKOのデイサービス事業を譲受:
– 2021年8月、ポラリスがMACHIKOのデイサービス事業を譲受しました。
– ポラリスは宝塚市を主力エリアとしており、このM&Aにより、リハビリ特化型の短時間デイサービスを拡大し、自立支援介護の普及を進めました。

– シダーによるデイサービス事業の譲渡:
– 2021年5月、シダーが運営するデイサービス事業所「あおぞらの里 建部デイサービスセンター」を第三者へ譲渡しました。
– シダーは滋賀県東近江市でリハビリテーション特化型のデイサービスを運営しており、このM&Aは事業展開および収益性改善の観点から行われました。

– ユニマット リタイアメント・コミュニティがパナソニック エイジフリーのデイサービス事業を譲受:
– 2021年4月、ユニマットリタイアメント・コミュニティがパナソニックエイジフリーのデイサービス・ショートステイ施設6か所を譲受しました。
– ユニマットリタイアメント・コミュニティは全国約320か所を拠点として包括的な介護サービス事業を展開しており、このM&Aにより、デイサービス事業を拡大しました。

– 元気な介護による幸房の子会社化:
– 2021年4月、元気な介護が幸房の全株式を取得して子会社化しました。
– 元気な介護はデイサービスや訪問介護サービスなどの総合介護事業を展開しており、このM&Aにより、幸房を完全子会社化し、介護サービスの拡充を図りました。

– リビングプラットフォームとシニアケアのM&A:
– 2023年12月、リビングプラットフォームの連結子会社であるリビングプラットフォームケアが、シニアケアより高齢者グループホーム事業を譲り受けました。
– リビングプラットフォームケアは阪神南地域におけるシェア拡大を図る基盤とし、ドミナント戦略を進めて地域No.1企業を目指します。

– ケア21とトチギ介護サービスのM&A:
– 2023年10月、ケア21がトチギ介護サービスの事業譲渡を締結しました。
– ケア21は近隣事業所間の連携が図れ、多くの利用者のニーズに応えることが可能となり、サービスを充実させていく狙いがあります。

– 学研ココファンとグランユニライフケアサービスのM&A:
– 2023年9月、学研ココファンがグランユニライフケアサービスの株式譲渡を締結しました。
– グランユニライフケアサービスは高齢者住宅における介護サービスを中心とした運営業務を手掛けており、このM&Aにより、両社のノウハウとネットワークを活用し、多様なニーズに対応する価値提供を目指します。

– ケア21とエム・ケー企画のM&A:
– 2023年8月、ケア21がエム・ケー企画の事業譲渡を締結しました。
– ケア21は訪問介護・居宅介護支援・グループホーム・介護付有料老人ホームなどを首都圏・近畿圏・名古屋・仙台・広島・福岡で展開しており、このM&Aにより、近隣事業所間の連携が図れ、多くの利用者ニーズに応えることが可能となりました。

– エフビー介護サービスとスマートケアタウンのM&A:
– 2023年7月、エフビー介護サービスがスマートケアタウンの株式譲渡を締結しました。
– スマートケアタウンは長野県岡谷市において小規模多機能型居宅介護及び通所介護の事業所を２拠点運営しており、このM&Aにより、介護サービスの充実と業務の効率化を図り、収益性の向上を目指します。

– 揚工舎とトータルケア陽だまり及びケアネット・トキのM&A:
– 2023年5月、揚工舎がトータルケア陽だまりの株式譲渡（トータルケア陽だまり）とケアネット・トキの事業譲渡（ケアネット・トキ）を締結しました。
– トータルケア陽だまりは神奈川南足柄市にて住宅型有料老人ホーム事業、小田原市にてサービス付き高齢者向け住宅等を営み、介護サービスの提供を行っています。ケアネット・トキは東京都北区にてサービス付き高齢者向け住宅及び訪問介護事業を展開しており、このM&Aにより、首都圏に事業拠点を増やしていく戦略を進めました。

– ソラストとポシブル医科学のM&A:
– 2023年5月、ソラストがポシブル医科学の株式譲渡を締結しました。
– ポシブル医科学はJR西日本グループの一員として主に関西圏において、リハビリ型通所介護（デイサービス）を中心に57事業所（内24事業所はフランチャイズ）を展開しており、このM&Aにより、要介護度が低い高齢者に対する「積極的自立支援」というコンセプトの下、科学的な根拠に基づいたサービスの提供を目指します。

デイケア業の事業が高値で売却できる可能性

デイケア業の事業が高値で売却できる可能性について、以下のポイントをまとめます。

– 相場の範囲: デイケア事業の売却相場は、営業利益の1.8倍~3.5倍ほどです。具体的には、年間営業利益が500万円の場合、900万円~1750万円が売却額の相場です。
– 特性による価格変動: デイケア事業が高値で売却される要因として、以下の特性が挙げられます。
– オリジナルのトレーニング: 施設が独自のトレーニングを提供している場合、利用者からの満足度が高く、その口コミによって集客が容易になる。
– 少ない器具でリハビリ: リハビリやトレーニングを行うために必要な器具が少ない場合、固定費が少なくて済むため、経営効率が向上します。
– 高い利用者満足度: 利用者からの満足度が高く、口コミが良い場合、集客が容易になります。
– 競合施設の少なさ: 近隣に競合施設が少ない場合、独自の市場を確立しやすくなります。
– 売却価格の影響: これらの特性を持つデイケア事業は、相場よりも高い価格で売却されることが多いです。
– M&Aのメリット: M&Aを行うことで、経営不振や後継者不在などの問題を解決し、より多くの資金を手元に回収でき、雇用や介護サービスの維持が可能です。

これらのポイントを考慮することで、デイケア事業が高値で売却される可能性が高まります。

デイケア業の企業が会社を譲渡するメリット

デイケア業の企業が会社を譲渡するメリットをまとめます。

### 譲渡側のメリット

1. 不安定な経営状況の解消
– 介護報酬の改定が経営状況を不安定にすることがあります。M&Aによって経営体力のある大手企業に事業を譲渡すると、経営の安定性が確保されます。

2. 従業員の雇用確保・キャリアアップ
– 事業を譲渡して継続可能な状態にできれば、従業員の雇用も確保できます。譲渡先が大規模な事業所である場合、従業員の働き方の幅が広がり、キャリアアップにつながる可能性があります。

3. 後継者問題の解決
– M&Aによる事業承継は、後継者問題の解決策となります。経営者本人にとっても、譲渡による創業者利益の獲得、事業所経営のための借入金の個人保証契約の解消など、多くのメリットがあります。

### 譲受側のメリット

1. サービス拠点にかかる費用や労力を軽減
– M&Aによって介護事業を買収すると、施設建設や設備購入などにかかる初期費用や労力を大幅に削減できます。

2. 人材の確保と利用者の受け継ぎ
– M&Aによる事業承継に成功した場合、譲渡企業で働いてきた従業員も受け継ぐことができます。人材不足が深刻化する介護業界において、スタッフを確保できるのは見逃せない利点です。

3. 介護事業における許認可の引き継ぎ
– M&Aが株式譲渡によって実施された場合、株式の所有者が変わるだけなので介護事業における許認可も引き継ぐことができます。

### デイサービス業界の特徴

1. 新規エリアへの事業進出
– M&Aによって当該エリアでデイサービス事業を展開している譲渡側を取得すれば、サービス利用者も引き継ぐことができるため効率的かつ短期間でエリア拡大ができます。

2. スケールメリット
– 事業規模が拡大すれば消耗品を大量購入できるので、単価を下げることでコスト削減につながる点がメリットです。また、IT化による業務効率向上が急務ですが、設備投資は導入規模が大きくなるほどコストメリットが得られます。

3. 後継者問題の解決
– M&Aによる事業承継は第三者の企業を引継ぎ先（後継者）とするため、株式などの取得費用を心配する必要はなく幅広い範囲から引継ぎ先を探せる点も大きなメリットです。

### M&Aの成功ポイント

1. 経営状態をきちんと把握しておく
– 利益率や稼働率を詳細までしっかり分析することがM&Aを成功させるポイントです。

2. 利用者や入居者の属性を考慮に入れる
– 利用者の属性（介護度等）によって収益性が異なり、売却難易度に影響します。要介護度が高い人を対象にしている事業や、専門性が高いサービスを提供している事業の場合は収益性も高くなることから、買い手が見つかりやすくなります。

3. 建物のメンテナンス状況を確認する
– 施設自体のメンテナンスをしっかりすることで、不動産市況によっては評価額が高くなり、買収価格が上がることもあります。

デイケア業の事業と相性がよい事業

デイケア業の事業と相性がよい事業を以下にまとめます。

### 1. リハビリテーションマネジメントの強化
– リハビリテーションマネジメントの強化が求められるため、介護福祉士、理学療法士、作業療法士、言語聴覚士などの専門家採用が進むと予想されます。

### 2. 医療的ケアの提供
– 医療的ケアを日常的に必要としている人や、少し前まで入院をしていて退院後もリハビリを続けたい人などはデイケアの利用がおすすめです。

### 3. リハビリと機能訓練
– リハビリと機能訓練は同じものだと思われがちですが、実は種類が違います。デイケアでは主に医療やリハビリに特化したサービスが受けられます。

### 4. 作業療法士の役割
– 作業療法士はデイケアにおいてリハビリの専門家としての役割が求められます。一方、デイサービスでは機能訓練を担当することが多く、リハビリの指導者としての役割よりもサポーターとしての役割が求められます。

### 5. 地域包括ケアシステム
– 地域包括ケアシステムの中心的な事業として期待されており、在宅を中心とした通所リハビリテーションが推進されます。

### 6. M&Aの活発化
– M&Aの活発化が見られ、介護業界におけるマッチング力が重要となります。全国のネットワークから地域情報を収集し、広域マッチングが可能な先に相談することをおすすめします。

デイケア業の企業がM&Aを依頼するならM&A Doがおすすめな理由

M&A Doは、デイケア業の企業がM&Aを依頼する際におすすめの理由をいくつかご紹介いたします。まず、譲渡企業様から手数料を一切いただかないという点が大きな魅力です。これにより、コストを気にせずに安心してご相談いただけます。また、豊富な成約実績を誇っており、多くの企業様にご満足いただいております。さらに、デイケア業の業界にも深い知見を保有しているため、業界特有のニーズや課題に対しても的確なアドバイスを提供することが可能です。ぜひお気軽にご相談ください。